一、引言

在当今经济全球化和企业集团化趋势不断加强的背景下，合并报表编制成为财务工作中不可或缺且极具挑战性的重要环节。准确编制合并报表，不仅能如实反映企业集团整体的财务状况、经营成果和现金流量，还为管理层决策、投资者评估以及债权人分析提供关键依据。然而，由于企业经济业务的日益复杂多样，合并报表编制过程中存在诸多难点，使得财务人员在实际操作时面临重重困难。因此，深入研究并掌握合并报表编制难点，对于财务人员高效、准确地完成财务工作具有至关重要的意义。

二、合并范围界定的难点及应对

（一）复杂股权结构下的合并范围判断

1. 多层嵌套股权结构 在企业集团不断扩张的过程中，多层嵌套股权结构愈发常见。例如，A 公司持有 B 公司 60%的股权，B 公司又持有 C 公司 70%的股权，C 公司再持有 D 公司 55%的股权。从表面上看，A 公司通过间接持股似乎对 D 公司具有控制权，但实际情况可能更为复杂。若 D 公司章程规定，某些重大决策需超过三分之二以上表决权通过，而 A 公司虽间接持股比例较高，但在实际决策中无法主导 D 公司的财务和经营政策，那么 A 公司对 D 公司可能不具有控制权，不应将 D 公司纳入合并范围。 财务人员在面对此类多层嵌套股权结构时，不能仅仅依据持股比例来判断合并范围，而需要深入研究各公司章程、协议等文件，分析各层级公司之间的决策机制、权力分配等因素，以确定是否存在实质控制权。这就要求财务人员具备扎实的法律知识和敏锐的分析能力，能够从复杂的文件条款中梳理出关键信息，准确判断合并范围。
2. 交叉持股结构 交叉持股在企业集团中也时有出现。比如，A 公司持有 B 公司 40%的股权，同时 B 公司持有 A 公司 30%的股权。这种交叉持股结构使得控制权的判断变得极为复杂。一方面，A 公司对 B 公司的持股比例较高，有一定影响力；另一方面，B 公司对 A 公司也持有相当比例的股权，可能会影响 A 公司对 B 公司的控制程度。 在这种情况下，财务人员需要综合考虑多方面因素。例如，分析各公司在董事会中的席位分配情况，如果 A 公司在 B 公司董事会中拥有多数表决权，能够主导 B 公司的财务和经营决策，即便存在交叉持股，仍可判断 A 公司对 B 公司具有控制权，应将 B 公司纳入合并范围。同时，还需考虑交叉持股对股权计算和合并报表编制的影响，采用合理的方法进行处理，如库藏股法或交互分配法等，确保合并报表数据的准确性。

（二）特殊目的实体的合并范围界定

1. 特殊目的实体的定义与特点 特殊目的实体（SPE）是指为了特定目的而设立的法律实体，其经营活动受到严格限制。例如，某些企业为了进行资产证券化，设立专门的特殊目的信托，将特定资产转移至该信托进行运作。特殊目的实体通常具有以下特点：设立目的特殊、经营活动范围狭窄、资本结构特殊等。其资本可能主要来源于外部投资者，而设立方可能仅持有少量权益，但却对其经营活动具有重大影响。
2. 合并范围判断要点 对于特殊目的实体的合并范围判断，不能简单依据股权比例。国际财务报告准则（IFRS）和我国企业会计准则都强调“控制”的概念。如果设立方对特殊目的实体的经营活动具有决策权，能够主导其关键经营决策，如资产的处置、收益的分配等，即使股权比例较低，也应将其纳入合并范围。例如，某企业设立特殊目的实体用于租赁业务，虽然该企业在特殊目的实体中的股权比例仅为 30%，但租赁合同条款由该企业制定，且特殊目的实体的租赁资产购置、租金定价等关键决策都由该企业主导，那么该企业应将此特殊目的实体纳入合并报表范围。 财务人员在判断特殊目的实体合并范围时，需要深入了解其设立背景、经营模式、决策机制等，依据“控制”原则进行综合判断，避免因对特殊目的实体的特殊性认识不足而导致合并范围界定错误。

三、内部交易抵销的难点及处理

（一）内部存货交易抵销

1. 顺流交易与逆流交易的区别及抵销处理 内部存货交易分为顺流交易和逆流交易。顺流交易是指母公司向子公司销售存货，逆流交易则是子公司向母公司销售存货。在顺流交易情况下，假设母公司将成本为 80 万元的存货以 100 万元的价格销售给子公司，子公司期末尚未将该存货对外销售。从企业集团整体角度看，这一交易并未实现对外销售，应抵销未实现的内部销售利润 20 万元。编制抵销分录为：借：营业收入 100 万元，贷：营业成本 80 万元，存货 20 万元。 而在逆流交易情况下，假设子公司将成本为 60 万元的存货以 80 万元的价格销售给母公司，母公司期末未对外销售。此时，不仅要抵销未实现的内部销售利润 20 万元，还需考虑少数股东权益的影响。因为逆流交易产生的未实现利润中有一部分归属于少数股东。编制抵销分录时，首先抵销未实现内部销售利润：借：营业收入 80 万元，贷：营业成本 60 万元，存货 20 万元；然后调整少数股东权益，假设少数股东持股比例为 30%，则借：少数股东权益 6 万元（20×30%），贷：少数股东损益 6 万元。 财务人员在处理内部存货交易抵销时，要准确区分顺流交易和逆流交易，按照不同的处理方法编制抵销分录，确保内部交易对合并报表的影响得到正确反映。
2. 连续编制合并报表时内部存货交易的抵销调整 当涉及连续编制合并报表时，内部存货交易的抵销处理更为复杂。假设上期母公司向子公司销售存货，形成未实现内部销售利润 30 万元，上期编制合并报表时已进行抵销处理。本期子公司将该存货对外销售了 60%。在本期编制合并报表时，首先要对上期抵销分录进行调整，因为上期抵销分录影响了本期年初未分配利润。上期抵销分录为：借：营业收入 100 万元，贷：营业成本 70 万元，存货 30 万元。本期调整年初未分配利润的分录为：借：年初未分配利润 30 万元，贷：营业成本 30 万元。然后，对于本期已销售部分，要确认已实现的内部销售利润，编制分录：借：营业成本 18 万元（30×60%），贷：存货 18 万元。 财务人员在连续编制合并报表时，要清晰把握各期内部存货交易的情况，准确进行抵销调整，避免因跨期处理不当而导致合并报表数据错误。

（二）内部固定资产交易抵销

1. 内部固定资产交易的类型及抵销处理 内部固定资产交易主要有两种类型：一是销售方将自身生产的产品作为固定资产销售给购买方；二是销售方将自身使用过的固定资产销售给购买方。以第一种类型为例，假设母公司将成本为 200 万元的产品以 300 万元的价格销售给子公司作为固定资产使用，该固定资产预计使用年限为 5 年，无残值。在交易发生当期，从企业集团整体角度看，应抵销未实现的内部销售利润 100 万元，编制抵销分录：借：营业收入 300 万元，贷：营业成本 200 万元，固定资产——原价 100 万元。同时，由于购买方多计提了折旧，需要抵销多计提的折旧额，当年多计提折旧额 = 100÷5 = 20 万元，编制分录：借：固定资产——累计折旧 20 万元，贷：管理费用 20 万元。 对于第二种类型，假设母公司将账面价值为 150 万元的固定资产以 200 万元的价格销售给子公司，子公司按剩余使用年限 4 年计提折旧，无残值。交易当期，抵销未实现内部销售利润：借：资产处置收益 50 万元，贷：固定资产——原价 50 万元。当年抵销多计提折旧额：借：固定资产——累计折旧 12.5 万元（50÷4），贷：管理费用 12.5 万元。 财务人员要根据内部固定资产交易的不同类型，准确编制抵销分录，既要抵销未实现的内部销售利润，又要调整因交易导致的多计提折旧等问题。
2. 内部固定资产交易后续期间的抵销处理 在内部固定资产交易后续期间，随着固定资产的折旧，抵销处理也会发生变化。仍以上述第一种类型为例，第二年，除了要继续抵销固定资产原价中的未实现内部销售利润（此时为 80 万元，100 - 20），还要抵销当年多计提的折旧 20 万元。编制分录为：借：年初未分配利润 100 万元，贷：固定资产——原价 100 万元；借：固定资产——累计折旧 40 万元（20 + 20），贷：年初未分配利润 20 万元，管理费用 20 万元。 财务人员在内部固定资产交易后续期间，要持续关注固定资产的折旧情况，逐年准确进行抵销处理，确保合并报表中固定资产账面价值和折旧费用的准确性。

四、特殊股权结构下的合并报表编制难点

（一）少数股东权益与少数股东损益的计算

1. 一般情况下的计算方法 在简单股权结构下，少数股东权益和少数股东损益的计算相对 straightforward。假设 A 公司持有 B 公司 80%的股权，B 公司当年实现净利润 100 万元。则少数股东损益 = 100×20% = 20 万元，少数股东权益在资产负债表中的列示金额为 B 公司所有者权益乘以少数股东持股比例。假设 B 公司期末所有者权益为 500 万元，则少数股东权益 = 500×20% = 100 万元。
2. 复杂股权结构下的特殊考虑 然而，在复杂股权结构下，如存在多层嵌套或交叉持股时，计算会变得复杂。例如，A 公司持有 B 公司 60%的股权，B 公司持有 C 公司 70%的股权，C 公司当年实现净利润 80 万元。在计算少数股东损益时，需要考虑不同层级少数股东的权益。C 公司少数股东（B 公司之外的股东）的损益 = 80×（1 - 70%）= 24 万元，而 B 公司少数股东（A 公司之外的股东）按其对 B 公司的持股比例间接享有 C 公司净利润的份额 = 80×70%×（1 - 60%）= 22.4 万元。则合并报表中少数股东损益 = 24 + 22.4 = 46.4 万元。 对于少数股东权益的计算，同样要考虑股权结构的复杂性。财务人员需要清晰梳理各层级股权关系，准确计算不同层级少数股东的权益和损益，确保合并报表中少数股东相关项目的列示准确无误。

（二）同一控制下企业合并与非同一控制下企业合并在合并报表编制的差异

1. 同一控制下企业合并的特点及合并报表编制要点 同一控制下企业合并，是指参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的。例如，A 公司和 B 公司同受 C 公司控制，A 公司通过支付现金取得 B 公司 80%的股权。在编制合并报表时，同一控制下企业合并采用权益结合法。合并资产负债表中，被合并方的资产、负债按照原账面价值计量，合并方取得的净资产账面价值与支付的合并对价账面价值（或发行股份面值总额）的差额，调整资本公积；资本公积不足冲减的，调整留存收益。合并利润表应当包括参与合并各方自合并当期期初至合并日所发生的收入、费用和利润。
2. 非同一控制下企业合并的特点及合并报表编制要点 非同一控制下企业合并，是指参与合并各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的合并交易。例如，A 公司通过购买股权取得 B 公司 70%的股权，A 公司与 B 公司在合并前无关联关系。非同一控制下企业合并采用购买法编制合并报表。在合并资产负债表中，购买方对合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，计入当期损益。被购买方各项可辨认资产、负债应当按其公允价值计量。合并利润表中，购买日只编制合并资产负债表，购买当期期末，将购买日至期末被购买方实现的净利润纳入合并利润表。 财务人员要准确区分同一控制下企业合并与非同一控制下企业合并，按照不同的方法编制合并报表，避免因混淆两种合并类型的处理方法而导致合并报表错误。

五、结论

合并报表编制作为财务工作中的关键环节，其难点众多且复杂。从合并范围的精准界定，到内部交易的准确抵销，再到特殊股权结构下的正确处理，每一个环节都对财务人员的专业知识和实操能力提出了极高要求。财务人员需要不断学习和研究会计准则的变化，深入理解各类业务场景，提升分析问题和解决问题的能力。只有全面掌握合并报表编制的难点，并加以妥善处理，才能确保合并报表真实、准确地反映企业集团的财务状况和经营成果，为企业的决策层、投资者等利益相关者提供可靠的财务信息，助力企业在复杂多变的经济环境中稳健发展。同时，随着经济业务的不断创新和企业组织结构的日益复杂，合并报表编制的难点可能会持续演变，财务人员需保持敏锐的洞察力和学习热情，不断适应新的挑战，为企业财务管理工作奠定坚实基础。